- Čistý zisk vzrostl o 11,9 procenta na 6,5 miliardy korun
- Provozní výnosy se zvýšily o 7,8 procenta na 13,9 miliardy korun
- Provozní náklady mírně vzrostly o 2 procenta na 5,8 miliardy korun
- Náklady na riziko byly ve výši 444 milionů korun, tedy 16 bazických bodů
- Návratnost hmotného kapitálu činila 23,4 procenta, tedy o tři procentní body více
- Management plánuje navrhnout dividendu za rok 2025 ve výši 11,5 koruny na akcii
MONETA Money Bank („MONETA“, „skupina MONETA“ nebo „Banka“) dnes oznámila své neauditované konsolidované finanční výsledky za rok 2025.
Čistý zisk o 500 milionů korun překonal tržní výhled zveřejněný 30. ledna 2025 a dosáhl 6,5 miliardy korun, tedy o 11,9 procenta více než v roce 2024. Návratnost hmotného kapitálu činila 23,4 procenta. K tomuto výsledku přispěly jednak provozní výnosy, které vzrostly o 7,8 procenta na 13,9 miliardy korun, dále provozní náklady ve výši 5,8 miliardy korun a také nízké náklady na riziko ve výši 444 milionů korun.
Celková bilanční suma se zvýšila o 1,9 procenta na 505 miliard korun díky pokračujícímu růstu klientských vkladů a stejně tak i růstu úvěrového portfolia. Celkové portfolio úvěrů, zahrnující jak retailový, tak i komerční segment, vzrostlo o 5,8 procenta na 292 miliard korun. Celkový objem klientských vkladů se zvýšil o 2,5 procenta na úroveň 440 miliard korun i navzdory snižování úrokových sazeb a silné konkurenci na trhu, především v posledních měsících roku 2025.
MONETA si udržuje silnou kapitálovou pozici, která umožňuje představenstvu navrhnout výplatu dividendy ve výši 11,5 koruny na akcii, což představuje 90 procent konsolidovaného čistého zisku za rok 2025. O výplatě navržené dividendy budou akcionáři hlasovat na valné hromadě naplánované na 21. dubna 2026.
FINANČNÍ VÝSLEDKY
Celkové provozní výnosy skupiny MONETA dosáhly za rok 2025 výše 13,9 miliardy korun, což představuje meziroční nárůst o 7,8 procenta.
Čistý úrokový výnos vzrostl o 8,8 procenta na 9,7 miliardy korun díky postupnému snižování úrokových sazeb klientských vkladů a vysoké poptávce po úvěrových produktech v průběhu roku 2025. Náklady na financování klientských vkladů klesly v prosinci 2025 na 1,97 procenta ve srovnání s 2,16 procenta v prosinci 2024.
Čistý výnos z poplatků a provizí vzrostl o 11,1 procenta na 3,4 miliardy korun. K tomu přispěly především nižší náklady na poplatky, růst provizí z distribuce produktů třetích stran i vyšší poplatky za penále. Náklady na poplatky poklesly o 25,9 procenta na 493 milionů korun díky vyjednání lepších obchodních podmínek se společností Visa. Provize z prodejů produktů třetích stran vzrostly meziročně o 4,1 procenta a dosáhly 2 miliard korun.
Distribuce produktů investičních fondů přispěla k celkovým výnosům z poplatků a provizí částkou 896 milionů korun, což je o 21,2 procenta více než v roce 2024. Objem nově investovaných prostředků v roce 2025 dosáhl 22,4 miliardy korun a celkový zůstatek prostředků v investičních fondech se tak meziročně zvýšil o 32,9 procenta na 78,9 miliardy korun. Provize z prodeje pojištění klesly o 6,3 procenta na 1,1 miliardy korun.
Provozní náklady držela skupina MONETA na úrovni 5,8 miliardy korun, tedy meziročně o 2 procenta více. Takový výsledek odpovídá očekávání a je i mírně pod tržním výhledem. Náklady na zaměstnance se zvýšily o 3,9 procenta na 2,8 miliardy korun v důsledku trvalého tlaku na zvyšování mezd. Správní náklady se zvýšily o 5,9 procenta na 1,6 miliardy korun. Naopak náklady na odpisy majetku klesly o 5,1 procenta na 1,2 miliardy korun a regulatorní poplatky se meziročně snížily o 9,7 procenta na 195 milionů korun.
Náklady na riziko dosáhly výše 444 milionů korun, tedy 16 bps průměrného portfolia úvěrů v čisté výši. To je na spodní hranici tržního výhledu, který indikoval interval 15 až 35 bps. K tomu přispěly úspěšné prodeje úvěrů v selhání (NPL) v nominální výši 1,3 miliardy korun, které zajistily mimořádný výnos ve výši 115 milionů korun. Dobrá platební morálka klientů a nízký podíl úvěrů po splatnosti přispěly k celkově vysoké kvalitě úvěrového portfolia skupiny MONETA. Podíl úvěrů v selhání tak k 31. prosinci klesl na rekordně nízkou úroveň 1 procenta.
Efektivní daňová sazba za rok 2025 činila 14,9 procenta, o 0,3 procentního bodu více než v předchozím roce z důvodu nově uplatněné dorovnávací daně.
Čistý konsolidovaný zisk tak vzrostl o 11,9 procenta na 6,5 miliardy korun, což představuje 12,7 koruny na akcii. Návratnost hmotného kapitálu tak činí 23,4 procenta.
ROZVAHA A KLIENTSKÁ ZÁKLADNA
K 31. prosinci dosáhla bilanční suma skupiny MONETA výše 505 miliard korun a to znamená meziroční nárůst o 1,9 procenta. K tomu přispěl jak růst klientských vkladů, tak i úvěrového portfolia.
Poptávka po úvěrových produktech byla v průběhu roku 2025 vysoká. Celkové úvěrové portfolio meziročně narostlo o 5,8 procenta na 292 miliard korun. Retailové portfolio meziročně vzrostlo o 2,4 procenta na 188 miliard korun, když se během roku 2025 objemy nově poskytnutých úvěrů zvýšily o 20,6 procenta a dosáhly úrovně 44,7 miliardy korun. Z toho nové objemy hypotečních úvěrů vzrostly o 22 procent a spotřebitelských úvěrů o 22,6 procenta. Ještě lépe se dařilo komerčním úvěrům, které vzrostly o 12,4 procenta na 104 miliard korun, a to především díky investičním úvěrům a úvěrům pro živnostníky a malé firmy. Nové objemy komerčních úvěrů vzrostly o 23,8 procenta na 31,5 miliardy korun, z toho nové úvěry živnostníkům a malým firmám o 31,4 procenta a investiční úvěry o 24 procent.
Vklady klientů vzrostly o 2,5 procenta na 440 miliard korun i navzdory postupnému snižování úrokových sazeb a zvýšené konkurenci na trhu. Vklady retailových klientů se zvýšily o 2,2 procenta na 331 miliard korun a vklady komerčních klientů vzrostly o 3,3 procenta na 109 miliard korun.
Počet klientů zůstal ke konci roku stabilní na úrovni 1,6 milionu.
KAPITÁLOVÁ POZICE
Na konci roku MONETA spravovala silnou kapitálovou pozici na úrovni 30,8 miliardy korun. Kapitálová přiměřenost činila 18,7 procenta, což v porovnání s kapitálovým cílem vedení 15,25 procenta představuje nadbytečný kapitál v objemu 5,7 miliardy korun.
Díky své dobré kapitálové pozici plánuje MONETA navrhnout výplatu dividendy ve výši 11,5 koruny na akcii. To představuje výplatní poměr 90 procent z konsolidovaného čistého zisku za rok 2025, což je plně v souladu s dříve oznámeným záměrem představenstva.
Ukazatel MREL dosáhl k 31. prosinci 27,52 procenta, což také převyšuje cílovou hodnotu vedení pro ukazatel MREL ve výši 22,35 procenta.
LIKVIDITNÍ POZICE
MONETA si v průběhu roku zachovala silnou likviditní pozici. K 31. prosinci činil zůstatek vysoce kvalitních likvidních aktiv 174 miliard korun a ukazatel krytí likvidity dosáhl 321 procent, což je výrazně nad regulatorním požadavkem ve výši 100 procent.
DIGITALIZACE
Přínos digitálních kanálů v prodejích produktů a poskytování služeb v průběhu roku 2025 nadále rostl. Podíl nových hypoték a spotřebitelských úvěrů sjednaných online dosáhl 57 procent a 56 procent. V případě prodeje retailových běžných účtů dosáhl online podíl 45 procent, u spořicích a termínovaných účtů dokonce 72 procent.
Mobilní aplikace Smart Banka se stala pro klienty jednoznačně klíčovým digitálním kanálem. Téměř každý den ji využije 1,6 milionu uživatelů. V roce 2025 v aplikaci přibyla řada nových funkcí pro retailové i komerční zákazníky – například online poradenství, program výhod nebo fakturační nástroje pro malé podniky. Tyto novinky byly klienty velmi dobře přijaty. Smart Banka opět zvítězila v každoroční anketě Zlatá koruna, v kategorii Cena veřejnosti, a to již pátým rokem v řadě.
TRŽNÍ VÝHLED
Vedení skupiny MONETA zveřejnilo nový střednědobý výhled na období 2026–2030, ve kterém očekává dosažení kumulovaného čistého zisku minimálně ve výši 37,1 miliardy korun. Nový tržní výhled představuje zvýšení ziskovosti o 39,1 procenta v porovnání s částkou kumulovaného čistého zisku v období předchozích pěti let 2021–2025. Zároveň vedení skupiny MONETA i nadále usiluje o zachování dividendového výplatního poměru na úrovni 90 procent.
Tržní výhled zveřejněný 3. února 2026
| Ukazatel | 2026 | 2027 | 2028 | 2029 | 2030 | CAGR
2026–2030 |
| Provozní výnosy (mld. Kč) | 14,6 | 15,4 | 16,1 | 16,7 | 17,5 | 4,6 % |
| Provozní náklady (mld. Kč) | -6,0 | -6,1 | -6,2 | -6,4 | -6,5 | 2,0 % |
| Provozní zisk (mld. Kč) | 8,6 | 9,3 | 9,9 | 10,4 | 11,0 | 6,3 % |
| Náklady na riziko (bazické body) | -(20-35) | -(25-45) | -(25-45) | -(25-45) | -(25-45) | – |
| Efektivní daňová sazba (%) | 15,5 | 15,5 | 15,5 | 15,5 | 15,5 | – |
| Čistý zisk (mld. Kč) | 6,6 | 7,0 | 7,4 | 7,8 | 8,3 | 5,9 % |
| Zisk na akcii (Kč) | 12,9 | 13,7 | 14,5 | 15,3 | 16,2 | 5,9 % |
| Návratnost hmotného kapitálu (RoTE) | 23 % | 23 % | 24 % | 24 % | 25 % | – |
Tomáš Spurný, předseda představenstva a CEO, komentuje finanční výsledky Skupiny MONETA k 31. prosinci 2025:
„S potěšením mohu oznámit, že jsme opět úspěšně dosáhli našich stanovených cílů a závazků.“
Konferenční hovor k finančním výsledkům za rok 2025 se bude konat 3. února 2026 v 10 hodin středoevropského času.
Informace o tom, jak se na konferenční hovor přihlásit, naleznete na internetových stránkách pro akcionáře https://investors.moneta.cz/ nebo zde.
PORTFOLIO VÝKONNÝCH ÚVĚRŮ V HRUBÉ VÝŠI
| mld. Kč | 31. 12. 2025 | 31. 12. 2024 | Změna |
| Hypotéky | 133,6 | 130,2 | 2,6 % |
| Spotřebitelské úvěry | 40,6 | 38,1 | 6,6 % |
| Úvěry na bydlení | 8,1 | 9,6 | -15,2 % |
| Úvěry na financování vozidel | 2,8 | 2,7 | 3,3 % |
| Kreditní karty a kontokorenty | 2,3 | 2,4 | -2,8 % |
| Celkem retail | 187,5 | 183,1 | 2,4 % |
| Investiční úvěry | 57,2 | 50,1 | 14,3 % |
| Provozní financování | 16,2 | 16,6 | -2,6 % |
| Úvěry pro živnostníky a malé firmy | 20,5 | 16,3 | 26,1 % |
| Úvěry na financování vozidel | 9,7 | 8,6 | 13,5 % |
| Portfolio MONETA Leasing | 0,6 | 1,2 | -49,8 % |
| Celkem komerční | 104,3 | 92,8 | 12,4 % |
| Celkem portfolio výkonných úvěrů v hrubé výši | 291,8 | 275,9 | 5,8 % |
ZDROJE FINANCOVÁNÍ
| mld. Kč | 31. 12. 2025 | 31. 12. 2024 | Změna |
| Retailové klientské vklady | 331,2 | 324,0 | 2,2 % |
| Komerční klientské vklady | 109,2 | 105,8 | 3,3 % |
| Celkem klientské vklady | 440,4 | 429,8 | 2,5 % |
| Podřízené vklady | 2,9 | 2,9 | -0,5 % |
| Vydané cenné papíry | 16,8 | 16,3 | 3,5 % |
| Závazky vůči bankám a ostatní[1] | 3,6 | 3,4 | 4,4 % |
| Celkem ostatní zdroje financování | 23,3 | 22,6 | 3,2 % |
| Celkem zdroje financování | 463,7 | 452,4 | 2,5 % |
DISTRIBUČNÍ SÍŤ
| 31. 12. 2025 | 31. 12. 2024 | Změna | |
| Počet poboček | 122 | 124 | -1,6 % |
| Počet bankomatů[2] | 1 942 | 1 966 | -1,2 % |
| Počet klientů – v milionech | 1,6 | 1,6 | 0,3 % |
Pozn.: Hodnoty v tabulkách po sečtení nemusí z důvodu zaokrouhlování souhlasit.
FINANČNÍ VÝKAZY
Neauditovaný konsolidovaný výkaz zisku a ztráty za účetní období končící 31. prosince 2025
| mil. Kč | 2025 | 2024 | Změna |
| Výnosy z úroků a podobné výnosy | 19 681 | 22 207 | -11,4 % |
| Náklady na úroky a podobné náklady | -9 974 | -13 288 | -24,9 % |
| Čistý výnos z úroků | 9 707 | 8 919 | 8,8 % |
| Výnosy z poplatků a provizí | 3 893 | 3 725 | 4,5 % |
| Náklady na poplatky a provize | -493 | -665 | -25,9 % |
| Čistý výnos z poplatků a provizí | 3 400 | 3 060 | 11,1 % |
| Výnos z dividend | 1 | 0 | n/a |
| Čistý zisk z finančních operací | 727 | 860 | -15,5 % |
| Ostatní provozní výnosy | 89 | 72 | 23,6 % |
| Provozní výnosy celkem | 13 924 | 12 911 | 7,8 % |
| Náklady na zaměstnance | -2 768 | -2 664 | 3,9 % |
| Správní náklady | -1 644 | -1 552 | 5,9 % |
| Odpisy hmotného a nehmotného majetku | -1 162 | -1 225 | -5,1 % |
| Regulatorní poplatky | -195 | -216 | -9,7 % |
| Ostatní provozní náklady | -70 | -65 | 7,7 % |
| Provozní náklady celkem | -5 839 | -5 722 | 2,0 % |
| Zisk před zdaněním a čistou ztrátou ze znehodnocení finančních aktiv | 8 085 | 7 189 | 12,5 % |
| Čisté znehodnocení finančních aktiv | -444 | -386 | 15,0 % |
| Zisk za účetní období před zdaněním | 7 641 | 6 803 | 12,3 % |
| Daň z příjmů | -1 140 | -995 | 14,6 % |
| Zisk za účetní období po zdanění | 6 501 | 5 808 | 11,9 % |
Neauditovaný konsolidovaný výkaz o finanční pozici k 31. prosinci 2025
| mil. Kč | 31. 12. 2025 | 31. 12. 2024 | Změna |
| Pokladní hotovost a hotovost u centrální banky | 20 898 | 13 541 | 54,3 % |
| Kladná reálná hodnota derivátových finančních nástrojů | 633 | 596 | 6,2 % |
| Investiční cenné papíry | 120 112 | 116 664 | 3,0 % |
| Kladná reálná hodnota zajišťovacích derivátů | 1 829 | 2 314 | -21,0 % |
| Změna reálné hodnoty zajišťovaného portfolia | 63 | 200 | -68,5 % |
| Úvěry a pohledávky za bankami | 62 441 | 79 206 | -21,2 % |
| Úvěry a pohledávky za klienty | 291 158 | 275 383 | 5,7 % |
| Nehmotný majetek | 3 498 | 3 365 | 4,0 % |
| Hmotný majetek | 2 383 | 2 260 | 5,4 % |
| Majetkové účasti v přidružených společnostech | 3 | 3 | 0,0 % |
| Majetkové účasti v přidružených společnostech | 20 | 70 | -71,4 % |
| Pohledávky ze splatné daně | 0 | 0 | n/a |
| Ostatní aktiva | 1 511 | 1 380 | 9,5 % |
| Aktiva celkem | 504 549 | 494 982 | 1,9 % |
| Závazky vůči bankám | 3 975 | 3 834 | 3,7 % |
| Závazky vůči klientům | 440 602 | 430 021 | 2,5 % |
| Záporná reálná hodnota derivátových finančních nástrojů | 477 | 532 | -10,3 % |
| Záporná reálná hodnota zajišťovacích derivátů | 3 441 | 4 259 | -19,2 % |
| Změna reálné hodnoty zajišťovaného portfolia | 60 | 78 | -23,1 % |
| Emitované dluhové cenné papíry | 9 729 | 11 562 | -15,9 % |
| Podřízené závazky | 10 015 | 7 622 | 31,4 % |
| Rezervy | 309 | 263 | 17,5 % |
| Závazky ze splatné daně | 242 | 47 | 414,9 % |
| Závazky z odložené daně | 435 | 469 | -7,2 % |
| Ostatní závazky | 4 038 | 4 416 | -8,6 % |
| Závazky celkem | 473 323 | 463 103 | 2,2 % |
| Základní kapitál | 10 220 | 10 220 | 0,0 % |
| Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku | 102 | 102 | 0,0 % |
| Ostatní fondy | 1 | 1 | 0,0 % |
| Nerozdělený zisk | 20 903 | 21 556 | -3,0 % |
| Vlastní kapitál celkem | 31 226 | 31 879 | -2,0 % |
| Závazky a vlastní kapitál celkem | 504 549 | 494 982 | 1,9 % |
[1] S vyloučením oportunistických repo operací a CSA.
[2] Sdílená bankomatová síť k 31. prosinci 2025 zahrnovala 561 bankomatů MONETA Money Bank, 757 bankomatů Komerční banky, 370 bankomatů Air Bank a 254 bankomatů UniCredit Bank a k 31. prosinci 2024 zahrnovala 557 bankomatů MONETA Money Bank, 791 bankomatů Komerční banky, 367 bankomatů Air Bank a 251 bankomatů UniCredit Bank.
